Содержание
Введение……………………………………………………………………………...6
1 Денежный поток как основной показатель финансового менеджмента ………8
1.1 Классификация потоков денежных средств…………………………………...8
1.2 Принципы и методы управления денежными потоками…………………….14
1.3 Методики анализа и оценки денежных потоков ……………………….….20
1.4 Прогнозирование денежных потоков…………………….…………………...29
1.5 Выводы по первой главе……………………………………………………….33
2 Оценка формирования денежных потоков ОАО «Новотроицкий цементный завод»…………………….…………………………………………………….……35
2.1 Организационно-экономическая характеристика ОАО «Новотроицкий цементный завод»…………………………………………………………………..35
2.2 Оценка финансового состояния ОАО «Новотроицкий цементный завод»..42
2.3 Анализ состава и структуры денежных потоков ОАО «Новотроицкий цементный завод» ……………………………………………………………….....48
2.4 Расчет денежного потока ОАО «Новотроицкий цементный завод»………..61
2.5 Выводы по второй главе …………………………………………………...….67
3 Разработка мероприятий по управлению денежными потоками ОАО «Новотроицкий цементный завод»………………………………………………..69
3.1 Предложение рекомендаций по планированию денежного потока ОАО «Новотроицкий цементный завод» ……………………………………………….69
3.2 Система мер по оптимизации денежного потока ОАО «Новотроицкий цементный завод» ……………………………………………………………….....76
3.3 Выводы по третьей главе………………………………………………………84
Заключение………………………………………………………………………….86
Список использованных источников……………………………………………...88
Приложение АОрганизационная структура ОАО «Новотроицкий цементный
завод» ……………………………………………………..……... 92
Приложение Б Технологическая схема производства продукции ОАО
«Новотроицкий цементный завод»………………………………93
Приложение В Бухгалтерская отчетность ОАО «Новотроицкий цементный
завод» за 2008 г…………………………………………………...94
Приложение Г Бухгалтерская отчетность ОАО «Новотроицкий цементный
завод» за 2009 г………………….……………………………….100
Приложение Д Бухгалтерская отчетность ОАО «Новотроицкий цементный
завод» за 2010 г…………………………………………………..106
Введение
Денежные средства характеризуют начальную и конечную стадии кругооборота хозяйственных средств, скоростью движения которых во многом определяется эффективность всей предпринимательской деятельности. Денежные средства являются единственным видом оборотных средств, обладающим абсолютной ликвидностью, то есть немедленной способностью выступать средством платежа по обязательствам предприятия.
Движение финансовых ресурсов предприятий осуществляется в форме потоков денежных средств. Рациональное формирование денежных потоков способствует ритмичности операционного цикла предприятия и обеспечивает рост объемов производства и реализации продукции. При этом любое нарушение платежной дисциплины отрицательно сказывается на формировании производственных запасов сырья и материалов, уровне производительности труда, реализации готовой продукции, положении предприятия на рынке. Даже у предприятий, успешно работающих на рынке и генерирующих достаточную сумму прибыли, неплатежеспособность может возникать как следствие несбалансированности различных видов денежных потоков во времени. Следовательно, эффективность работы предприятия полностью зависит от организации системы управления денежными потоками.
1 Денежный поток как основной показатель финансового менеджмента
1.1 Классификация потоков денежных средств
Деятельность коммерческого предприятия характеризуется потоком денежных средств. Любое управленческое решение влияет на этот поток в лучшую или в худшую сторону. Эти решения всегда являются оптимизационными, то есть всегда существует лучшее решение с точки зрения цели работы предприятия. По некоторым оценкам, коммерческие фирмы теряют от неэффективности принятия управленческих решений зачастую больше, чем от налогообложения и иных прямых потерь. Эффективность любого управленческого решения не может подвергнуться оценке, если не заданы целевые критерии.
1.2 Принципы и методы управления денежными потоками
Управление денежными потоками предприятия является важной составной частью общей системы управления его финансовой деятельностью. Оно позволяет решать разнообразные задачи финансового менеджмента и подчинено его главной цели/
2 Оценка формирования денежных потоков ОАО «Новотроицкий цементный завод»
2.1 Организационно-экономическая характеристика ОАО «Новотроицкий цементный завод»
Открытое акционерное общество «Новотроицкий цементный завод» принадлежит к отрасли производства строительных материалов.
Деятельность ОАО «НЦЗ» направлена на производство конкурентоспособной продукции и осуществление эффективных продаж, способствующих развитию бизнеса на благо потребителей, акционерам, обществу.
Дата рождения завода - 21 октября 1954 года. Акционерное общество открытого типа «Новотроицкий цементный завод» переименовано в Открытое акционерное общество «Новотроицкий цементный завод» (распоряжение администрации города Новотроицка Оренбургской области № 790-7 от 8.08.97).
Согласно свидетельству о государственной регистрации, ОАО «НЦЗ» осуществляет следующие основные виды деятельности:
- производство цемента и других вяжущих веществ, стройматериалов;
- разработка месторождений полезных ископаемых открытым способом;
- коммерческо-посредническая внешнеэкономическая деятельность и иные виды деятельности, не противоречащие законодательству Российской Федерации.
В настоящее время завод выпускает 5 видов цемента, которые применяются для изготовления бетонов и железобетонных конструкций, для бетонных покрытий автомобильных дорог и аэродромов, железобетонных труб.
Заключение
Результативность управления предприятием в значительной степени определяется уровнем его организации и качеством информационного обеспечения. В системе информационного обеспечения особое значение имеют бухгалтерские данные, а отчетность становится основным видом коммуникации, обеспечивающим достоверное представление информации о финансовом состоянии предприятия.
В дипломной работе исследованы производственная и организационная деятельность предприятия, рассмотрены основные технико-экономические показатели ОАО «НЦЗ», а также проведен анализ управления потоками денежных средств, на основе вывода аналитической части предложены мероприятия повышения эффективности механизма управления денежными потоками и повышения финансовой устойчивости ОАО «НЦЗ».
Производственная деятельность ОАО «НЦЗ» за 2010 г. характеризуется отрицательной динамикой и выражается в снижении объемов производства цемента, уменьшении объема отгруженной продукции, что является следствием изменения в ассортименте продукции и снижением объемов производства клинкера.